Commodity Trading Advisors, Hedgefonds, die mit Hilfe von Algorithmen auf Markttrends setzen, haben sich von europäischen und Hongkonger Aktien abgewandt und sind in die Vereinigten Staaten und Japan gewechselt, wie aus einer Notiz von JP Morgan vom Montag hervorgeht.

Diese Fonds haben die größte Hausse-Position in japanischen Aktien seit etwa zwei Jahren eingenommen, während Long-Positionen oder Hausse-Wetten auf britische Aktien "im Mai am stärksten reduziert wurden", heißt es in der Notiz.

Ein starker US-Arbeitsmarktbericht und die Erleichterung darüber, dass die Schuldenkrise in den USA abgewendet wurde, trieben den S&P 500 Index am Freitag auf den höchsten Stand seit August letzten Jahres, während die Anleger darauf wetten, dass die Bank of Japan ihre ultralockere Politik beibehält, was den Nikkei am Montag mit dem größten Tagesgewinn seit dem 18. Januar auf ein 33-Jahreshoch trieb.

Die Nettokäufe von Hedgefonds in nordamerikanischen Aktien erreichten das höchste Niveau, das Goldman Sachs seit etwa fünf Monaten beobachtet hatte, angeführt von Investitionen in Informationstechnologie, Basiskonsumgütern und Gesundheitsprodukten, so eine Mitteilung von Goldman Sachs an seine Kunden.

Die Nettoverkäufe bei US-Energieaktien erreichten ein 10-Wochen-Hoch und näherten sich dem höchsten Stand seit 2018, heißt es in der Mitteilung weiter.

Laut einer Notiz von Morgan Stanley kauften Hedgefonds auch Aktien nordamerikanischer Finanzunternehmen, des Gesundheitswesens, von Industriewerten und konsumnahen Sektoren. In einer separaten Notiz von Morgan Stanley vom Montag hieß es, die Märkte befänden sich nun inmitten mehrerer "heißerer, aber kürzerer" Gewinnzyklen. Eine Gewinnrezession in diesem Jahr ist wahrscheinlich, aber von den Märkten noch nicht eingepreist, so die Notiz weiter.