Der mit Spannung erwartete Bericht über die Beschäftigtenzahlen außerhalb der Landwirtschaft am Freitag folgt auf die jüngste Sitzung der US-Notenbank, auf der die Zinsen wie erwartet beibehalten wurden, obwohl der Vorsitzende Jerome Powell den Markterwartungen einer Zinssenkung im März widersprach.
Im Vorfeld der Veröffentlichung des Berichts gab der Dollar im Vergleich zu einem Korb von Währungen nach und weitete damit seinen Rückgang von 0,5% in der vorangegangenen Sitzung aus.
Der Dollar-Index lag zuletzt bei 103,02 und war auf dem Weg zu seinem ersten Wochenrückgang in diesem Jahr.
Die Risikobereitschaft verhalf dem Aussie zu einem Kursanstieg von 0,17% auf $0,6583, auch wenn er die Woche nur mit einem Plus von 0,2% abschließen konnte, da seine Gewinne durch eine deutliche Verlangsamung der inländischen Inflation gedämpft wurden.
Der neuseeländische Dollar stieg um 0,07% auf $0,6149 und war auf dem besten Weg zu einem Wochenanstieg von fast 1%, dem besten Ergebnis seit über einem Monat.
"Wenn die Arbeitsmarktzahlen relativ schwach ausfallen, wird sich die Nadel wahrscheinlich etwas weiter nach hinten bewegen, näher an 50-50", sagte Ray Attrill, Leiter der Devisenstrategie bei der National Australia Bank, mit Blick auf den US-Arbeitsmarktbericht vom Freitag.
"Ich denke, der Dollar wird darauf sehr empfindlich reagieren.
Laut CME FedWatch liegt die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung durch die Fed im März bei 38%, verglichen mit einer Wahrscheinlichkeit von über 70% vor einem Monat. Eine Zinssenkung im Mai ist fast vollständig eingepreist.
"Wir gehen weiterhin von drei Zinssenkungen im Jahr 2024 aus, wobei die erste Senkung Mitte 2024 stattfinden wird, (gefolgt) von weiteren Senkungen in jedem Quartal", sagte Raf Choudhury, Investment Director of Multi-Asset bei Abrdn.
"Wir halten es für ehrgeizig, dass der Markt fünf oder mehr Zinssenkungen schon im März einpreist und haben mehr Vertrauen in die Punktdiagramme, die drei Zinssenkungen in diesem Jahr signalisieren."
Dennoch hat die Aussicht auf niedrigere US-Zinsen die Renditen von Staatsanleihen ins Rutschen gebracht, wobei die zweijährige Rendite, die in der Regel die kurzfristigen Zinserwartungen widerspiegelt, zuletzt bei 4,2086% lag. In dieser Woche ist sie um etwa 15 Basispunkte gesunken.
Die Benchmark-Rendite für 10-jährige Anleihen, die in dieser Woche um fast 30 Basispunkte gesunken ist, lag zuletzt bei 3,8840%.
Analysten sagten, dass die erneute Beunruhigung über regionale US-Banken in dieser Woche auch eine Flucht in den sicheren Hafen Treasuries ausgelöst hat. Die Renditen von Anleihen entwickeln sich umgekehrt zu den Kursen.
Bei den anderen Währungen legte der Yen um 0,1% zu und notierte zuletzt bei 146,29 pro Dollar. Er stand kurz vor einem Wochengewinn von fast 1,3%, seinem besten Ergebnis seit über einem Monat.
Eine in dieser Woche veröffentlichte Zusammenfassung der Stellungnahmen der Bank of Japan (BOJ) aus der Januarsitzung zeigte, dass die Entscheidungsträger die Wahrscheinlichkeit eines kurzfristigen Ausstiegs aus den Negativzinsen und mögliche Szenarien für das Auslaufen des massiven Konjunkturprogramms der Bank diskutierten.
Dies unterstreicht die wachsende Ansicht innerhalb des Gremiums, dass die Bedingungen für einen baldigen Ausstieg aus dem negativen Bereich der kurzfristigen Zinssätze gegeben sind. Dies wäre die erste Zinserhöhung in Japan seit 2007.
Andernorts stieg das Pfund Sterling um 0,09% auf $1,2754.
Die Bank of England (BoE) beließ die Zinsen am Donnerstag auf einem fast 16-Jahres-Hoch, eröffnete aber die Möglichkeit, sie zu senken, wenn die Inflation sinkt.
"Der geldpolitische Ausschuss hat - in Anlehnung an die Fed - den Leitzins bei 5,25% belassen und die Tendenz zur Straffung zugunsten einer neutralen Haltung aufgegeben", sagte Thierry Wizman, Global FX and Rates Strategist bei Macquarie.
"Aber wie der Ton der Fed... war auch die Kommunikation des MPC ausgesprochen vorsichtig, um der Änderung der politischen Ausrichtung entgegenzuwirken.
Der Euro stieg um 0,07% auf $1,0879 und hatte einen Wochengewinn von mehr als 0,25% im Visier.
Die Daten vom Donnerstag zeigten, dass die Inflation in der Eurozone im vergangenen Monat wie erwartet zurückging, der zugrunde liegende Preisdruck jedoch geringer ausfiel als prognostiziert, was die Europäische Zentralbank in ihrem Argument bestärken dürfte, dass Zinssenkungen nicht überstürzt werden sollten.
