TOPIX INDEX Das International Accounting Standards Board (IASB), dessen Buchhaltungsnormen in über 140 Ländern verwendet werden, erklärte, dass seine Vorschläge zur öffentlichen Konsultation stehen. Sie würden etwa 2027 in Kraft treten.
Der Geschäfts- oder Firmenwert bezieht sich auf die Prämie, die bei einer Übernahme über dem Marktwert des Nettovermögens gezahlt wird.
Die vorgeschlagenen Änderungen erweitern eine bestehende Rechnungslegungsvorschrift für Unternehmenszusammenschlüsse, bekannt als IFRS 3, um ein höheres Maß an Detailgenauigkeit und Vergleichbarkeit zu erreichen, sagte der Vorsitzende des IASB, Andreas Barckow, gegenüber Reuters.
"Wir wollen alle Unternehmen, die Akquisitionen tätigen, in die gleiche Lage versetzen, indem wir sagen, dass Sie einen einzigen Vermerk vorlegen müssen, in dem Sie die Gründe darlegen, warum Sie sich auf diese Transaktion eingelassen haben, wie Sie die Leistung dieses Unternehmens bewerten werden, welche Kennzahlen Sie verwenden und dann im Laufe des Jahres Ihre ursprüngliche Sichtweise mit den tatsächlichen Ergebnissen vergleichen. sagte Barckow.
Die Offenlegung in den Jahresberichten würde von externen Wirtschaftsprüfern überprüft werden.
Die IASB-Regeln werden in der Europäischen Union, Großbritannien, China, Japan, Kanada, Australien und Singapur angewandt, nicht aber in den Vereinigten Staaten, die ihre eigenen Normen haben.
Laut der Harvard Business Review halten 70 bis 90 % der Fusionen und Übernahmen nicht, was sie versprechen, weil die Kulturen aufeinanderprallen, zu viel Geld gezahlt wird oder die Due Diligence nicht ausreichend ist.
CEOs betonen oft Synergien oder Einsparungen durch eine geplante Transaktion, um die Zustimmung der Aktionäre zu gewinnen. Barckow sagte, dass Unternehmen nach dem vorgeschlagenen Standard qualitative oder quantitative Angaben zu Synergien machen könnten.
Das könnte mehrere Konsequenzen haben.
Die Vergütung einiger CEOs ist an den Erfolg eines Übernahmegeschäfts gekoppelt, und die Offenlegung von versprochenen Vorteilen einer Übernahme, die nicht eintreten, könnte die entsprechenden Boni in Frage stellen.
Darüber hinaus könnten verbesserte Informationen den Märkten helfen, die Gültigkeit des "Goodwill" in der Bilanz eines Unternehmens nach einer Übernahme zu prüfen, wenn sich herausstellt, dass die versprochenen Synergien nicht eingetreten sind, sagte Barckow.
"Das wäre ein guter Grund für die Anleger, das Management zu fragen: Könnten Sie mir bitte erklären, warum ich keine Wertminderung erkenne", sagte Barckow. (Berichterstattung durch Huw Jones, Bearbeitung durch Tomasz Janowski)
