VSBLTY Groupe Technologies Corp. (CNSX:VSBY) unterzeichnete am 23. August 2023 eine unverbindliche Absichtserklärung zur Übernahme von Shelf Nine LLC für 5 Millionen Dollar. Am 19. Oktober 2023 schloss VSBLTY Groupe einen endgültigen Kaufvertrag zur Übernahme von Shelf Nine LLC ab. Gemäß den Bedingungen eines endgültigen Kaufvertrags vom 20. Oktober 2023 erwarb VSBLTY über seine hundertprozentige Tochtergesellschaft VSBLTY, Inc. 100 % der ausgegebenen und ausstehenden Mitgliedsanteile von Shelf Nine für insgesamt 12.500.000 Aktien an die Eigentümer von Shelf Nine auf vorkonsolidierter Basis, mit einem angenommenen Gesamtwert von 500.000 $, wobei 1.250.000 dieser Aktien für einen Zeitraum von 15 Monaten nach Abschluss der Transaktion einer Wiederverkaufsbeschränkung unterliegen. Die Verkäufer haben außerdem das Recht, Aktien im Wert von bis zu 3.890.000 $ zu erwerben, wenn das Unternehmen über einen Zeitraum von drei (3) Jahren, beginnend im Juli 2023 und endend im Juni 2026, bestimmte vereinbarte Umsatzmeilensteine erreicht. Die Anzahl der Aktien, die im Rahmen des Earn-Out ausgegeben werden, wird auf der Grundlage des volumengewichteten Durchschnittskurses zum Zeitpunkt der Ausgabe der Aktien bestimmt, vorbehaltlich der Preisfestsetzungsanforderungen der Canadian Securities Exchange. Gemäß dem Kaufvertrag hat VSBLTY außerdem bestehende Schulden von Shelf Nine in Höhe von 132.900 $ durch die Ausgabe von 3.322.500 vorkonsolidierten Aktien an den Gläubiger, Village Super Market, Inc. Zum Abschluss hat VSBLTY über Subco auch zugestimmt, etwa 336.096,67 $ an bestehenden Schuldscheinen von Shelf Nine zu übernehmen. Infolgedessen haben Subco und Shelf Nine als Co-Maker einen besicherten Schuldschein an den Gläubiger Village ausgegeben. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt einer Due-Diligence-Prüfung. Die Unternehmen gehen davon aus, dass sie ihre endgültige Vereinbarung innerhalb der nächsten 30 Tage abschließen werden.

VSBLTY Groupe Technologies Corp. (CNSX:VSBY) hat die Übernahme von Shelf Nine LLC am 31. Oktober 2023 abgeschlossen.