T-Mobile US, Inc. (NasdaqGS:TMUS) hat eine endgültige Vereinbarung zur Übernahme der Ka?ena Corporation von Ryan Reynolds für 1,4 Milliarden Dollar am 9. März 2023 getroffen. T-Mobile wird für die Übernahme von Ka?ena bis zu maximal 1,35 Milliarden Dollar in einer Kombination aus 39% Bargeld und 61% Aktien zahlen. Die Vorauszahlung wird auf etwa 1,2 Milliarden Dollar geschätzt, vor Anpassung des Betriebskapitals. Der tatsächlich von T-Mobile zu zahlende Preis wird von der Leistung von Ka?ena in bestimmten Zeiträumen vor und nach dem Abschluss abhängen. Er unterliegt außerdem Anpassungen des Betriebskapitals und anderen vertraglichen Reserven. Nach Abschluss der Transaktion werden die Gründer von Mint, David Glickman und Rizwan Kassim, an Bord von T-Mobile bleiben, um die Marken zu leiten, die im Allgemeinen als separate Geschäftseinheit betrieben werden. Der Eigentümer Ryan Reynolds wird weiterhin in seiner kreativen Rolle für Mint tätig sein. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt der Erfüllung der Abschlussbedingungen und der behördlichen Genehmigungen und wird voraussichtlich im Laufe dieses Jahres abgeschlossen. Am 25. April 2024 hat die U.S. Federal Communications Commission die Transaktion genehmigt. Mit Stand vom 25. Oktober 2023 wird der Abschluss der Transaktion bis zum Ende des ersten Quartals 2024 erwartet. Ab dem 25. Januar 2024 wird der Abschluss der Transaktion für das erste Quartal 2024 erwartet. Es wird erwartet, dass sich die Transaktion sowohl auf das bereinigte Kern-EBITDA als auch auf den Free Cash Flow leicht positiv auswirken wird.

Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP war als Rechtsberater von T-Mobile tätig. LionTree LLC fungierte als leitender Finanzberater, während BofA Securities und TAP Securities LLC auch als Finanzberater der Ka?ena Corporation fungierten. Robert Katz, Saad Khanani, Rene de Vera, Jennifer Pepin, Makan Delrahim und Farrell Malone, Tara Tavernia, Jim Barker, Jeffrey Tochner, Robert Brown, Nineveh Alkhas und Drew Capurro von Latham & Watkins LLP fungierten als federführende Rechtsberater und Bernstein Shur fungierte als Rechtsberater für Ka?ena Corporation. Nancy Victory und Kristin Jacobson von DLA Piper fungierten als Rechtsberater für T-Mobile. Alan J. Epstein, Shane Nix und Nicole Ostrowski von Willkie vertraten Ryan Reynolds als Miteigentümer von Mint Mobile.

T-Mobile US, Inc. (NasdaqGS:TMUS) hat die Übernahme der Ka?ena Corporation von Ryan Reynolds am 1. Mai 2024 abgeschlossen.