Finanzen Platinum Investment Management Limited

Aktien

A0MSNR

AU000000PTM6

PTM

Investitionsmanagement & Fondsbetreiber

Markt geschlossen - Australian S.E. Andere Börsenplätze 08:10:42 26.04.2024			% 5 Tage	% 1. Jan.
1,07 ^AUD	-5,31 %		+0,47 %	-19,55 %

08.04.	Platinum Investment Management's verwaltete Mittel sinken per Ende März	MT
07.03.	Platinum Asset Management steigert verwaltete Mittel per Ende Februar	MT

Bewertung

Steuerjahr: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Marktwert ¹	2 829	2 169	2 845	1 008	999,5	604	-	-
Unternehmenswert ¹	2 716	2 023	2 709	835,8	816,7	443,5	442,6	442,6
KGV	17,9 x	13,9 x	17,5 x	9,98 x	12,4 x	10,3 x	11,6 x	12,5 x
Rendite	5,57 %	6,43 %	4,89 %	9,77 %	8,05 %	10,1 %	8,37 %	8,13 %
Marktkapitalisierung / Umsatz	9,58 x	7,61 x	10,6 x	3,99 x	4,93 x	3,43 x	3,98 x	4,07 x
Unternehmenswert / Umsatz	9,2 x	7,1 x	10,1 x	3,31 x	4,03 x	2,52 x	2,92 x	2,98 x
Unternehmenswert / EBITDA	12,4 x	9,53 x	11,4 x	4,92 x	7,77 x	5,42 x	6,42 x	7,07 x
Unternehmenswert / FCF	16,5 x	14,4 x	19,3 x	6,83 x	9,84 x	6,39 x	8,33 x	9,52 x
FCF Yield	6,07 %	6,94 %	5,19 %	14,6 %	10,2 %	15,7 %	12 %	10,5 %
Price to Book	8,82 x	6,91 x	8,31 x	3,08 x	3,05 x	1,94 x	1,93 x	1,93 x
Anz. der Aktien (in Tausend)	583 207	581 583	579 482	579 222	574 406	564 478	-	-
Referenzkurs ²	4,850	3,730	4,910	1,740	1,740	1,070	1,070	1,070
Datum der Veröffentlichung	20.08.19	26.08.20	25.08.21	24.08.22	23.08.23	-	-	-

¹AUD in Millionen²AUD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Jahreszahlen)

Steuerjahr: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Umsatz ¹	295,2	285	269,2	252,7	202,7	176,1	151,8	148,4
EBITDA ¹	219,5	212,2	237,1	169,8	105,2	81,88	68,9	62,57
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	218,8	208,4	233,9	146,9	116,9	78,96	65,6	60,45
Umsatzrendite	74,11 %	73,14 %	86,86 %	58,13 %	57,67 %	44,83 %	43,22 %	40,73 %
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	222,9	220,8	234,2	146,7	116,8	93,26	76,14	71,81
Nettoergebnis ¹	157,7	155,6	163,3	101,5	80,85	59,88	54,22	51
Nettomarge	53,4 %	54,6 %	60,64 %	40,17 %	39,89 %	34 %	35,73 %	34,36 %
Gewinn pro Aktie ²	0,2703	0,2676	0,2800	0,1743	0,1399	0,1036	0,0923	0,0859
Free Cash Flow ¹	165	140,4	140,5	122,4	82,99	69,44	53,14	46,47
FCF-Marge N	55,88 %	49,28 %	52,17 %	48,46 %	40,95 %	39,43 %	35,01 %	31,31 %
FCF Conversion (EBITDA)	75,14 %	66,17 %	59,25 %	72,1 %	78,92 %	84,81 %	77,12 %	74,27 %
FCF Conversion (Nettoergebnis)	104,64 %	90,24 %	86,04 %	120,64 %	102,65 %	115,96 %	98 %	91,13 %
Dividende pro Aktie ²	0,2700	0,2400	0,2400	0,1700	0,1400	0,1080	0,0896	0,0870
Datum der Veröffentlichung	20.08.19	26.08.20	25.08.21	24.08.22	23.08.23	-	-	-

¹AUD in Millionen²AUD

Schätzungen

Ergebnisentwicklung (Quartalszahlen)

Steuerjahr: Juni	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2022 S2	2023 S1	2023 S2	2024 S2	2025 S1	2025 S2	2026 S1	2026 S2
Umsatz ¹	153,6	140,1	130,9	138,3	133,6	119,1	99,26	103,4	84,27	77,16	75,2	73,72	-
EBITDA ¹	106,8	105,4	95,55	106,4	92,12	77,69	52,61	52,55	36,8	36,8	38,2	-	-
Betriebsergebnis (EBIT) ¹	104,3	104,1	93,35	104,8	90,67	61,33	54,11	62,76	24,66	30,06	33,41	31,89	-
Umsatzrendite	67,9 %	74,34 %	71,29 %	75,8 %	67,87 %	51,51 %	54,52 %	60,7 %	29,27 %	38,96 %	44,43 %	43,25 %	-
Gewinn vor Steuern (EBT) ¹	113	107,8	129,3	104,9	85,46	61,26	54,05	62,72	41,43	36,5	41,71	37,23	37,7
Nettoergebnis ¹	79,1	76,54	90,42	72,84	59,97	41,52	37,56	43,29	21,34	31,6	32,9	30,5	-
Nettomarge	51,5 %	54,64 %	69,06 %	52,67 %	44,88 %	34,88 %	37,84 %	41,87 %	25,32 %	40,95 %	43,75 %	41,37 %	-
Gewinn pro Aktie ²	0,1360	0,1316	0,1550	0,1250	0,1036	0,0717	0,0643	0,0756	0,0337	0,0420	0,0480	0,0400	-
Dividende pro Aktie ²	0,1300	0,1100	0,1200	0,1200	0,1000	0,0700	0,0700	0,0700	0,0400	0,0450	0,0500	0,0500	-
Datum der Veröffentlichung	21.02.20	26.08.20	23.02.21	25.08.21	23.02.22	24.08.22	22.02.23	23.08.23	-	-	-	-	-

¹AUD in Millionen²AUD

Schätzungen

Bilanzanalyse

Steuerjahr: Juni	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Nettoschuld ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Nettoliquidität ¹	113	146	136	172	183	160	161	161
Verschuldungsgrad (Verbindlichkeiten/EBITDA)	-	-	-	-	-	-	-	-
Free Cash Flow ¹	165	140	140	122	83	69,4	53,1	46,5
ROE (Nettogewinn/Eigenkapital)	48 %	48,6 %	49,4 %	30,5 %	24,8 %	19 %	16,8 %	15,6 %
ROA (Nettogewinn/Gesamtvermögen)	39,9 %	44,5 %	44,3 %	27,7 %	23,1 %	18,9 %	16 %	16,7 %
Aktiva ¹	394,7	349,7	368,8	366	350,3	316,5	339,6	306,3
Buchwert je Aktie ²	0,5500	0,5400	0,5900	0,5600	0,5700	0,5500	0,5500	0,5500
Cash Flow pro Aktie ²	0,2900	0,2500	0,2400	0,2100	0,1400	0,1300	0,1000	0,0900
Capex ¹	1,37	2,26	0,04	0,22	0,36	1,17	1,46	1,61
Capex / Umsatz	0,46 %	0,79 %	0,02 %	0,09 %	0,18 %	0,66 %	0,96 %	1,08 %
Datum der Veröffentlichung	20.08.19	26.08.20	25.08.21	24.08.22	23.08.23	-	-	-

¹AUD in Millionen²AUD

Schätzungen

Gewinn pro Aktie & Dividende

Historische Entwicklung KGV

Entwicklung der Dividendenrendite

Entwicklung Unternehmenswert / EBITDA

Ratings für Platinum Investment Management Limited

Trading Rating

Investment Rating

ESG Refinitiv

B-

Mehr Ratings

Analystenschätzungen

Verkaufen

Kaufen

Durchschnittl. Empfehlung

REDUZIEREN

Anzahl Analysten

Letzter Schlusskurs

1,07 AUD

Mittleres Kursziel

1,101 AUD

Abstand / Durchschnittliches Kursziel

+2,90 %

Analystenschätzungen

Verlauf des Gewinns je Aktie

Entwicklung der Schätzungen

Quartalsgewinne - Abweichungsrate

Unternehmenstermine

Sektor Vermögensverwaltung

	% 1. Jan.	Kap.
PLATINUM INVESTMENT MANAGEMENT LIMITED	-19,55 %	394 Mio.
SEI INVESTMENTS COMPANY	+4,75 %	8,74 Mrd.
360 ONE WAM LIMITED	+13,83 %	3,48 Mrd.
ST. JAMES'S PLACE PLC	-36,31 %	2,96 Mrd.
ASSETMARK FINANCIAL HOLDINGS, INC.	+13,29 %	2,52 Mrd.
STEPSTONE GROUP LP	+14,51 %	2,39 Mrd.
HIGHEST PERFORMANCES HOLDINGS INC.	+42,63 %	2,17 Mrd.
VAN LANSCHOT KEMPEN N.V	+17,41 %	1,49 Mrd.
UTI ASSET MANAGEMENT COMPANY LIMITED	+12,44 %	1,49 Mrd.
PINNACLE INVESTMENT MANAGEMENT GROUP LIMITED	+9,13 %	1,42 Mrd.

Vermögensverwaltung