Hampton Financial Corporation (TSXV:HFC) hat eine unverbindliche Absichtserklärung zum Erwerb von Oxygen Working Capital Corp. von Oxygen LP für 8 Millionen CAD am 31. Oktober 2023 unterzeichnet. In der derzeitigen Form der Transaktion wird Hampton von den Kommanditisten von Terra Cotta Strategic Capital - Income Limited Partnership (?Oxygen LP?) alle ausgegebenen und ausstehenden Kommanditanteile von Oxygen LP (mit einem Gesamtwert von 3.460.000 Mio. CAD) sowie ausstehende Schulden von OCC in Höhe von 4.767.287 CAD im Tausch gegen etwa 14.200.000 nachrangige stimmberechtigte Aktien von Hampton erwerben. Die Anzahl der letztendlich ausgegebenen Aktien wird von einer Reihe von Faktoren abhängen, darunter der Marktpreis der Hampton-Aktien bei Abschluss der Transaktion und der zufriedenstellende Abschluss der Due Diligence. Hampton wird das Eigentum an Vermögenswerten einschließlich Darlehensforderungen in Höhe von ca. 15.657.622 CAD und kommerziellen Verbindlichkeiten in Höhe von 8.798.118 CAD übernehmen. Hampton Financial Corporation (TSXV:HFC) hat die Verhandlungen zur Übernahme von Oxygen Working Capital Corp. von Oxygen LP für 11,75 Millionen CAD abgeschlossen.

Nach Abschluss der Übernahme des OCC-Geschäftsbetriebs wird Hampton alle Aktiva, Passiva und Geschäfte auf eine neu gegründete Tochtergesellschaft (?Newco?) übertragen und dafür 18.295.057 Newco-Stammaktien erhalten. Die ehemaligen Kommanditisten von Oxygen LP, die Kreditgeber und bestimmte andere Personen werden 5.146.244 Stammaktien von Newco zu einem Ausgabepreis von 0,01 CAD pro Aktie zeichnen, so dass Hampton eine vollständig verwässerte Beteiligung von 73,3% an der Tochtergesellschaft hält. Unter der Führung des derzeitigen Managements, das auch nach dem Abschluss der Transaktion im Amt bleiben soll, und als Teil der breiteren Geschäftsplattform von Hampton wird das Unternehmen voraussichtlich zum Wachstum von Hamptons konsolidierten Einnahmen und Erträgen beitragen und gleichzeitig von Hamptons bestehenden Kapitalmarktfähigkeiten profitieren.

Die Transaktion unterliegt verschiedenen behördlichen Genehmigungen und bestimmten kommerziellen Bedingungen, einschließlich der verbleibenden Due-Diligence-Prüfung, der Aushandlung einer endgültigen Vereinbarung und der Genehmigung durch den Vorstand von Hampton. Der Abschluss der Transaktion wird für Januar 2024 erwartet. Hampton geht davon aus, die Übernahme von OCC am 1. April 2024 abzuschließen.

Hampton Financial Corporation (TSXV:HFC) hat die Übernahme von Oxygen Working Capital Corp. von Oxygen LP am 2. April 2024 abgeschlossen.