APi Group Corporation (NYSE:APG) hat am 26. Juli 2021 eine endgültige Vereinbarung zur Übernahme von Chubb Limited von Carrier Investments UK Limited für 2,9 Mrd. $ geschlossen. APi Group wird Chubb Limited für einen Unternehmenswert von 3,1 Mrd. $ übernehmen, der sich aus 2,9 Mrd. $ in bar und ca. 200 Mio. $ an übernommenen Verbindlichkeiten und anderen Anpassungen zusammensetzt. Die Transaktion wird durch eine Kombination aus Barmitteln, einer Investition von Blackstone und Viking Global Investors in Form von unbefristetem Vorzugskapital in Höhe von insgesamt 800 Mio. USD und Fremdkapital finanziert. Barclays und Citi stellten zugesagte Finanzierungen zur Verfügung. Die APi Group Corporation hat Finanzierungszusagen in Höhe von insgesamt 1,8 Mrd. USD in Form eines langfristigen Darlehens in Höhe von 1,4 Mrd. USD und vorrangiger unbesicherter Anleihen in Höhe von 400 Mio. USD erhalten, die zur Finanzierung der Übernahme verwendet werden sollen. APi beabsichtigt, den Nettoerlös aus dem Verkauf der Schuldverschreibungen zur Finanzierung eines Teils des Kaufpreises für die Chubb-Übernahme und der damit verbundenen Gebühren und Aufwendungen zu verwenden. Sollte der Abschluss der Chubb-Akquisition jedoch nicht am oder vor dem 27. Oktober 2022 erfolgen, müssen die auf dem Treuhandkonto hinterlegten Beträge zur Rückzahlung aller zu diesem Zeitpunkt ausstehenden Anleihen zum obligatorischen Sonderrückzahlungspreis verwendet werden. Das weltweite Geschäft von Carriers mit Brandschutz- und Sicherheitsprodukten ist nicht Teil dieser Transaktion. In den sechs Monaten bis zum 30. Juni 2021 erzielte Chubb einen Umsatz von 1,1 Milliarden US-Dollar, einen Betriebsgewinn von 51,8 Millionen US-Dollar, einen Nettogewinn von 41,5 Millionen US-Dollar, eine Bilanzsumme von 3,13 Milliarden US-Dollar und ein Nettovermögen von 1,95 Milliarden US-Dollar. APi Group Corporation wird die Mitarbeiter von Chubb Limited aufnehmen. Die Transaktion unterliegt einem Konsultationsverfahren und behördlichen Genehmigungen. Mit Stand vom 6. Dezember 2021 hat die Wettbewerbs- und Marktaufsichtsbehörde die Transaktion genehmigt. Der Abschluss der Transaktion wird für das späte vierte Quartal 2021 oder das frühe erste Quartal 2022 erwartet. Mit Stand vom 11. August 2021 wird die Transaktion voraussichtlich gegen Jahresende 2021 abgeschlossen sein. Der Abschluss der Transaktion wird für Anfang Januar 2022 erwartet. Es wird erwartet, dass die Akquisition einen hohen Wertzuwachs mit überzeugenden Synergiemöglichkeiten mit sich bringt. BofA Securities fungiert als Finanzberater von Carrier, während Laura Turano, Scott Barshay, Caith Kushner, Cristina Amodeo, Jeffrey Samuels, Robert Holo, Alyssa Wolpin, Jean McLoughlin, Nicole Tark, Claudine Meredith-Goujon, Lewis Clayton, Jaren Janghorbani, Audra Soloway, Peter Jaffe, Steven Herzog, Rachel Fiorill, Peter Fisch und William O'Brien von Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP und Linklaters LLP sind als externe Rechtsberater tätig. Citigroup Inc. und RBC Capital Markets, LLC fungierten als M&A-Berater der APi Group. Greenberg Traurig, LLP fungierte als M&A-Rechtsberater der APi Group. Kane Kessler fungierte als Rechtsberater für die Fremdfinanzierung. Peter Martelli, David Perechocky, David Higgins und Joshua Korff von Kirkland & Ellis fungierten als Rechtsberater für Blackstone. APi Group Corporation (NYSE:APG) hat die Übernahme von Chubb Limited von Carrier Investments UK Limited am 3. Januar 2022 abgeschlossen.