Sanjay Shah, der Hauptverdächtige im so genannten Cum-Ex-Fall, bestreitet jegliches Fehlverhalten, während die Staatsanwaltschaft behauptet, er habe in betrügerischer Absicht eine Rückerstattung von Dividendensteuern vom dänischen Fiskus erhalten.

"Er ist unschuldig", sagte Jack Irvine, der Medien- und Politikberater von Shah, am Freitag gegenüber Reuters. "Die Dänen selbst haben ihr eigenes Steuerrecht nicht verstanden, das ist das Problem", fügte er hinzu. Shahs Anwalt war nicht sofort für einen Kommentar zu erreichen.

Das Strafverfahren, das am Montag beginnt, soll in erster Linie der Abschreckung dienen, während der Staat in einem separaten Zivilverfahren, das später beginnen soll, das Geld zurückerhalten will, das er in dem Cum-Ex-Fall verloren hat.

"Es gibt ein abschreckendes Element, wenn die Behörden zeigen können, dass sie in Situationen wie dieser nicht nur daran interessiert sind, das Geld zurückzubekommen, sondern auch daran, die Leute hinter Gitter zu bringen", sagte Neil Swift, ein auf Wirtschaftskriminalität spezialisierter Anwalt bei Peters & Peters.

Dänemark hat neun britische und US-amerikanische Staatsbürger wegen der so genannten Cum-Ex-Geschäfte angeklagt, die das Land zwischen 2012 und 2015 mehr als 12,7 Milliarden Kronen (1,85 Milliarden Dollar) gekostet haben sollen.

Shah, der Gründer des in London ansässigen Hedgefonds Solo Capital Partners, wurde 2022 in Dubai verhaftet und im Dezember an Dänemark ausgeliefert, wo er sich immer noch in Haft befindet.

Bei den "Cum-Ex"-Systemen, die nach der Finanzkrise von 2008 florierten, wurden Aktien unmittelbar vor dem Datum der Dividendenausschüttung von einem Konsortium aus Banken, Investoren und Hedgefonds gehandelt, so dass die Händler die doppelten Steuern zurückfordern konnten.

Dänemark, Deutschland und Belgien waren besonders stark betroffen, und in den meisten Ländern wird diese Praxis als illegal angesehen.

Der Rechtsberater des dänischen Staates hat gesagt, dass es nicht möglich ist, abzuschätzen, wie viel er zurückholen kann, und hat geschätzt, dass sich die Kosten für Gerichtsverfahren zwischen 2017 und 2029 auf 4,3 Milliarden Kronen belaufen könnten.

Die dänische Steuerbehörde hat Zivilklagen gegen etwa 500 Unternehmen und Einzelpersonen in den USA, Großbritannien, Dubai, Malaysia, Kanada und Dänemark eingereicht und darüber hinaus Strafanzeige erstattet.

Eine Razzia hat zu Banküberfällen, Strafverfahren und Rechtsstreitigkeiten geführt.

Anthony Mark Patterson, der als engster Komplize von Shah gilt, wurde im Februar von einem dänischen Gericht im ersten strafrechtlichen Cum-Ex-Prozess des Landes zu acht Jahren Gefängnis verurteilt.

Patterson, der gestanden hat, bei der Hinterziehung von Steuergeldern in Höhe von 8,4 Milliarden dänischen Kronen geholfen zu haben, wurde als Zeuge im Fall Shah geladen, so die Staatsanwaltschaft.

Für den Fall Shah sind zwischen Montag und Juni 2025 mehr als 50 Gerichtsverhandlungen angesetzt.

($1 = 6,8626 Dänische Kronen)