Der japanische Nikkei stieg am Freitag um weitere 1,7% und folgte damit einer starken Erholung an der Wall Street über Nacht. Er hat den größten Teil des Einbruchs von 13% vom Montag wieder wettgemacht und war auf einen Wochenrückgang von nur 1,5% eingestellt.
Der breiteste MSCI-Index für asiatisch-pazifische Aktien außerhalb Japans stieg um 1,4% und machte damit den Rückgang vom Donnerstag mehr als wett. Für diese Woche liegt er 0,3% im Minus.
Über Nacht wurde bekannt, dass die Zahl der Anträge auf Arbeitslosenunterstützung in den USA in der vergangenen Woche stärker gesunken ist als erwartet. Dies veranlasste die Märkte dazu, die Wahrscheinlichkeit einer übergroßen Zinssenkung durch die Federal Reserve im September um einen halben Punkt auf 54% zu reduzieren, nachdem sie am Vortag noch bei 69% gelegen hatte.
Nachdem der US-Arbeitsmarktbericht in der vergangenen Woche Befürchtungen über eine mögliche Rezession in den USA ausgelöst hatte, hatten die Anleger die jüngste Delle aufgefangen. Der Nasdaq stieg über Nacht um 3% und der S&P 500 um 2,3%.
Die Stimmung wird auch durch chinesische Daten gestützt, die zeigen, dass die Verbraucherinflation im Juli um 0,5% gestiegen ist und damit über den Prognosen von 0,3% liegt. Dies deutet darauf hin, dass das Risiko eines Abgleitens der Wirtschaft in eine völlige Deflation geringer ist.
Chinesische Standardwerte stiegen um 0,5%, und der Hang Seng Index in Hongkong legte um 1,4% zu.
"Die Aussicht auf ein besser als befürchtetes US-Wachstum und einen schwächeren Yen schränken die fundamentalen und technischen Risiken ein, die zu der extremen Volatilität zu Beginn der Woche geführt haben", sagte Kyle Rodda, ein leitender Finanzmarktanalyst bei Capital.com.
"Es ist unwahrscheinlich, dass die Märkte schon die Kurve gekriegt haben. Ob die Volatilität in dieser Woche ein Vorzeichen für einen tieferen Abwärtstrend oder lediglich eine Wachstumsangst ist, wird vom Bericht über die Beschäftigtenzahlen im August abhängen und davon, ob er eine weitere Verschlechterung der Arbeitsmarktbedingungen erkennen lässt."
Einige Beamte der Federal Reserve erklärten, sie seien zunehmend zuversichtlich, dass die Inflation sich ausreichend abkühlt, um Zinssenkungen zuzulassen, aber nicht wegen der jüngsten Marktturbulenzen.
Jeff Schmid, der Präsident der Kansas City Fed, einer der geldpolitischen Falken, sagte, er halte den derzeitigen geldpolitischen Kurs für "nicht so restriktiv", die Wirtschaft sei widerstandsfähig und der Arbeitsmarkt noch recht gesund.
"Wenn die Inflation weiterhin niedrig bleibt, wächst meine Zuversicht, dass wir auf dem richtigen Weg sind, den Teil unseres Mandats zu erfüllen, der die Preisstabilität betrifft, und dass es angemessen ist, den geldpolitischen Kurs anzupassen", sagte Schmid.
Der US-Dollar legte aufgrund der guten Daten zu den Erstanträgen auf Arbeitslosenhilfe zu. Er lag den vierten Tag in Folge höher als der japanische Yen bei 147,35 Yen und ist auf dem besten Weg, in dieser Woche um 0,6% zuzulegen, obwohl er am Montag um 1,5% abgestürzt war.
Der Yen hatte zu Beginn der Woche nach der überraschenden Zinserhöhung durch die Bank of Japan zugelegt, was zu einer Auflösung des beliebten Carry Trades führte - bei dem sich Anleger zu niedrigen Zinsen Yen leihen, um damit höher rentierliche Vermögenswerte zu kaufen -, was sich jedoch zu stabilisieren schien.
Die Zusicherung der BOJ, dass sie die Zinssätze angesichts der Marktvolatilität nicht erhöhen wird, trug ebenfalls zur Erholung der Stimmung bei.
Die Zahlen der Commodity Futures Trading Commission im Laufe des Freitags werden einen genaueren Hinweis darauf geben, ob die Abschwächung nun ihren Lauf genommen hat.
Die Anleiherenditen sind diese Woche gestiegen, da sichere Häfen weniger gefragt sind. Die Renditen 10-jähriger US-Anleihen verharrten bei 3,9781% und damit deutlich unter dem Tiefststand vom Montag (3,667%), was einem Wochengewinn von 18 Basispunkten entspricht.
Die zweijährigen Renditen stiegen diese Woche um 15 Basispunkte auf 4,0193%.
Bei den Rohstoffen gaben die Rohölpreise am Freitag nach, dürften aber auf Wochenbasis aufgrund von Angebotsängsten vor dem Hintergrund des sich ausweitenden Konflikts im Nahen Osten, bei dem Israel auf einen drohenden Angriff des Irans und seiner Stellvertreter wartet, einen ordentlichen Zuwachs verzeichnen.
Die Brent-Rohöl-Futures fielen um 0,2% auf $ 78,97 pro Barrel, legten aber im Wochenverlauf um mehr als 3% zu, während die US-Rohölsorte West Texas Intermediate ebenfalls um 0,2% auf $ 76,03 nachgab und im Wochenverlauf ebenfalls um mehr als 3% zulegte.
Der Goldpreis gab ebenfalls nach und fiel um 0,1% auf $2.424,26 je Unze.
